головні інвестиційні тренди в 2022 і 2023 році: у що вкладати гроші сьогодні в США, Росії, Китаї?

У сфері інвестування 2021 рік не був схожим ні на один інший. Він став періодом, коли інвестиційний світ намагався оговтатися від нищівного удару пандемії Covid-19 і доклав усіх зусиль, щоб повернути те, що він втратив у 2020 році, і наздогнати. Не дивлячись ні на що інвесторам вдалося звернути труднощі, з яким зіткнувся бізнес , на свою користь і намітити нові можливості інвестування.

У міру відновлення світової економіки і зростання прибутку, фондові ринки злетіли до нових висот. Зараз у нас є ексклюзивний клуб Трильйонерів, до складу якого входять п'ять американських компаній, ринкова вартість яких перевищує 1 трильйон доларів.

Рік також ознаменувався появою безлічі нових трендів. Ізоляція, локдауни та чеки фінансової підтримки від уряду США породили химерні інвестиційні теми, частина з яких представляє з себе не що інше як флеш-мобні інвестиції , що використовують Інтернет -форуми для підвищення інтересу до, здавалося б, нікому не потрібних акцій (мова, звичайно ж, про GameStop і AMC Entertainment Holdings).

У 2022 році ми так само стали свідками народження мемкойнов, мобільних додатків для мікро-інвестицій, руху підлітків кріптотрейдеров, божевільних витрат на NFT-картинки і зародження Метавсесвіту.

Як все це вплине на торгівлю в 2023 році? Давайте разом з Lindeal подивимося на кілька мегатрендів, які ймовірно будуть визначати стан інвестиційного ландшафту в цьому році.

Загальні інвестиційні тенденції у 2023 році

Венчурна інвестиційна компанія AM Capital називає чотири інвестиційних тренда поточного року:

1. Нерухомість в Дубаї. ринок поки що не перегрітий, експерти прогнозують зростання цін на 13,5% в 2023 році.
2. Штучний інтелект і нейромережі . У поточному році на цьому полі панує OpenAI , яка розробила гучні продукти Chat GPT і DALL-E. але аналітики рекомендують інвесторам звернути увагу не тільки на розробників, але і на компанії, які активно впроваджують ШІ у власні бізнес-процеси.
3. Китайський ринок. прощання з ковідною епохою дуже позитивно позначилася на ВВП КНР, якому прогнозують рекордне зростання. Тому інвесторам слід ще раз придивитися до компаній з Китаю.
4. Криптовалюти . Незважаючи на те, що 2022 рік був одним з найгірших років для крипторинку, справжньому року прогнозують світле майбутнє. Як уточнює VC.ru, особливо уважно потрібно поставитися до наступних напрямків: «Цифрова репутація, CBDC, соціальні протоколи, ефір і мережі масштабування ефіру, токенізація активів з реального світу».

Інвестиційні тренди-2023 в США

• Невизначена ситуація в економіці, що може спричинити рецесію процентних ставок
• Ринок праці продовжує посилюватися, що надає стійкості економічному сектору
• Такі ніші, як basic materials, банки, Рітейл , фінтехнології, соціальні мережі, digital-реклама, нерухомість демонструють деяку стагнацію

При покупці американських акцій варто звертати увагу, перш за все, на провідні компанії-розробників ПЗ, виробників промислових напівпровідників, лідерів у сфері біотехнологій і глобальних платіжних систем. Таким чином в трендах-2023 опинився  топ-10 :

1. Microsoft Corp. (IT).
2. Dynatrace Inc (IT).
3. Adobe Inc (IT).
4. Tenable Holdings Inc (IT).
5. Alphabet Inc (соцмережі, діджитал-реклама).
6. Macy's Inc (Рітейл).
7. Visa Inc (платіжна система).
8. Mastercard Inc (платіжна система).
9. Seagen Inc (біотехнології).
10. Tapestry Inc (Рітейл).

Тепер варто розглянути кожен з перспективних секторів окремо:

• Програмне забезпечення, ІТ-технології. бізнес може відзначитися збільшенням маржинальності. В першу чергу варто розглядати для вкладень цінні папери  Microsoft, Dynatrace, Tenable, Adobe.
• Напівпровідники. експерти не можуть не помітити цілий список позитивних явищ в галузі: зростання маржинальності у виробництві аналогових провідників, високі дивіденди і buyback. При цьому фаворитами залишаються  AMD , Marvell Technology та Analog Devices.
• Фінансові технології . Хоч у 2022 році Фінтех був одним із аутсайдерів, на справжній рік прогнози експертів більш обнадійливі. Особливо, якщо поглянути на  Visa та Mastercard , яким пророкують світле майбутнє, як мінімум, найближчі п'ять років.
• Біотехнології. через минулі ковідні обмеження 2022 рік був успішним для біотеху, обернувся потоком нових інвесторів. Експерти стверджують, що сектор залишиться «захисною гаванню» і в поточному році. Інвесторам варто ознайомитися з перспективним лідером галузі  Seagen.

Що стосується нейтральних позицій, то, в першу чергу, варто виділити медіа-сектор і його гігантів  The Walt Disney і Netflix . Фаворитами нафтогазової ніші залишаються  Chevron та ExxonMobil, а в електроенергетиці найсильніші позиції у  Sempra Energy. для вкладень в промислові компанії годиться  Deere & Co. , а в середовищі споживчого сектора лідером залишиться  Constellation Brands. А ось в негативному ключі експерти відгукуються про сфери нерухомості, діджитал-реклами, рітейлу і паливних карт.

Інвестиційні тенденції-2023 у Китаї

• Не виключено, що країні знову доведеться пережити кілька хвиль коронавірусу
• Уряд КНР зацікавлений в стимулюванні і відновленні внутрішнього попиту, чому інвесторам варто розглядати компанії, безпосередньо зацікавлені в цьому
• Сектор нерухомості все більше буде переходити під вплив держави
• Експортні потоки почнуть переорієнтуватися із Заходу в бік членів Асоціації держав Південно-Східної Азії

На ринках Гонконгу експерти сьогодні спостерігають  топ-10 найбільш перспективних китайських цінних паперів: 

1. CK Hutchison  (Роздрібна торгівля, портове господарство та Логістика , транспортна та інженерна інфраструктури, Телекомунікації та фінансові послуги).
2. WH Group  (переробка м'яса та Виробництво продуктів харчування).
3. Alibaba Group  (оператор маркетплейсів і торгових онлайн-майданчиків).
4. ANTA Sports (Спортивний одяг та взуття).
5. Geely Automobile (одне з найбільших автомобілебудівних підприємств КНР).
6. China Resources Beer (пивоваріння).
7. Baidu (послуги та продукти, пов'язані з Інтернетом, онлайн-реальністю та штучним інтелектом).
8. Wuxi Biologics (інтегрована техноплатформа для біологічних препаратів, ліків з відкритим доступом).
9. Sands China (інвестхолдинг, що розробляє, володіє і управляє інтегрованими курортними комплексами і казино в Макао).
10. China Life Insurance (один з найбільших страхових альянсів країни).

Інвестиційні тренди-2023 в Росії

• Середній курс долара 68-72 рубля за одиницю
• Стійке зниження показників ВВП: від -3,2 % (2022) до -2,4% (2023)
• Перспективні сфери: технології, комунікації, медіа, фінансовий сектор, девелопери, споживчі товари
• Лідери експорту-газові компанії
• Аутсайдери експорту-нафтові компанії

Експерти БКС Експрес виділяють топ-10 російських акцій для інвестування в 2023 році:

1. Мечел  ( вугілля , сталь).
2. РУСАЛ (алюміній).
3. Северсталь (сталь).
4. Магніт (рітейлер, продукти харчування).
5. Пік (девелопер).
6. Сбербанк (банківська, фінансова екосистема).
7. Мосбіржа (біржа цінних паперів).
8. Газпром  ( Газ ).
9. Інтер РАО  (електроенергія).
10. TCS Group (роздрібні Фінансові послуги).

Додатково аналітики інформують інвесторів окремо по кожному з провідних секторів економіки:

• Газ і Нафта . Сектор виявився переоціненим. Але варто звернути увагу на цінні папери  Газпрому і Новатека.
• Металургія та видобуток металів . Стабільна динаміка, обґрунтована високим внутрішнім попитом і переорієнтацією на перспективні ринки Азії, Північної Африки та Близького Сходу. Найвища рентабельність спостерігається при цьому у вугільних підприємств, а фаворитом виступає  Мечел.
• Електроенергетика . Варто враховувати, що тарифи на електрику зросли на 15%, а чимала роль компаній в секторі зайнята проектами, які не збільшують акціонерну вартість. Сильними гравцями залишаються Інтер РАО і Юніпро.
• Девелопери . Поки що забудовники гарантують високий рівень цін на нерухомість. Однак не потрібно забувати, що в 2023 зміняться умови субсидування іпотечних кредитів, що може негативно відбитися на попиті і рівні продажів. Тому аналітики радять довіряти тільки великим гравцям. Це  пік, літак, ЛСР, Еталон.
• Фінансовий сектор . Інвесторам слід мати на увазі несприятливу макроекономічну обстановку і обмежувати свою довіру тільки  Ощадбанком і TCS Group.
• Телекомунікації, технології, медіа . Відмінні перспективи в даному секторі у  Ozon і HeadHunter, а також АФК системи. варто звернути увагу на  Яндекс і VK.
• Рітейл.  серед торгових мереж найсильніше становище утримують  магніт і Х5 Group.

Що стосується секторів «Транспорт», «промисловість» і «добрива», то експерти не радять шукати в них варіанти для диверсифікації портфеля. Однак якщо у вас є акції  Аерофлоту, Globaltrans, Фосагро або Сегежа , все ж не варто поспішати їх продавати.

Крім сказаного, аналітики БКС Експрес пропонують інвесторам  приклад інвестиційного портфеля 2023 року , здатного (за їхніми прогнозами) обігнати середньоринкові показники.

Інвестиційні тенденції у 2022 році

Не зайвим буде згадати також тенденції в світі інвестицій, характерні для минулого року. 

1. ESG інвестування

Соціально-відповідальне інвестування пережило безпрецедентний бум у 2020 році. Пандемія Covid - 19 виявилася каталізатором для екологічних, соціальних та управлінських інвестицій (Environmental, Social, and Governance-EGS). Згідно зі звітом Morningstar, цей клас активів залучив рекордну кількість інвестицій у США, а саме 21,5 мільярда доларів. У перших трьох кварталах 2021 року приплив коштів тут був вищим, ніж у відповідному звітному періоді минулого року.

У глобальному масштабі EGS-фонди отримали рекордні 508 млрд.доларів за перші три квартали поточного року, а їх активи зросли до 3,9 трлн доларів в кінці вересня.

Щодо EGS інвестування, на відміну від крипто-тематики, немає такої кількості міфів і скептицизму інвесторів, цей тренд досить міцно закріпився. В результаті глобальної боротьби з COVID-19 ESG став ключовою темою в інвестиційному просторі. Все більше число інвесторів, експертів і компаній починають звертати увагу на питання пов'язані з тематикою ESG, які в свою чергу миттєво перетворилися в ключові економічні фактори, що роблять істотний вплив на прибутковість. Зараз практично все, починаючи від гендерної та расової рівності до глобального потепління та чистої енергії, стосується активів ESG. Є всі підстави вважати, що даний тренд нікуди не зникне і в 2022 році.

2. NFT

2021 став роком, коли невзаємозамінні токени (NFT) увірвалися в масову свідомість людей. Від обговорення NFT було практично неможливо сховатися, про них говорили всюди - від відвідувачів соціальних мереж до фінансових ЗМІ.

Нагадаємо, що NFT - це невзаємозамінні токени криптовалюти. Вони унікальні і на відміну від взаємозамінних активів, таких як фіатні гроші або біткойни, які можна обміняти на гроші, підробити їх не представляється можливим.

Цього року NFT стали світовою сенсацією, коли цифровий художник Біпл (Beeple) продав свою роботу «Everydays: The First 5000 Days» за 69 мільйонів доларів. Угода спровокувала небувалий ажіотаж навколо NFT, який залучив у підсумку 10,7 млрд доларів інвестицій у третьому кварталі 2021 року, згідно з даними аналітики dappradar.

Оскільки NFT перетворюються на багатомільярдну індустрію, вони залучають інвесторів, поціновувачів мистецтва та колекціонерів, які вкладають мільйони доларів у унікальні цифрові твори. Чарівність NFT як інвестиційного активу стала настільки непереборною, що навіть музичні знаменитості , зірки спорту і корпорації стали брати участь в цій грі в якості покупців, і виробників унікальних цифрових токенов.

За прогнозами аналітиків, при нинішніх темпах зростання, світовий ринок NFT до 2025 року зросте до 80 мільярдів доларів. Очевидно, що NFT нікуди не дінуться в 2022 році, і очікується, що їх популярність буде тільки наростати.

3. Метавсесвіт

Подана в якості найбільшої ідеї в області високих технологій, концепція Метавсесвіту являє собою тектонічний зсув в осмисленні цифрової реальності в якій ми живемо. На рівні модного слова їй називають весь різноманітний спектр віртуального експірієн: події, оточення і артефакти, які отримали визнання під час викликаного пандемією і локдаунами занурення людей в цифровий світ.

Простіше кажучи, Метавсесвіт - це гігантський громадський кіберпростір, побудований на перетині віртуальної та доповненої реальності. Дана концепція обіцяє нам новий захоплюючий світ, в якому мільйони користувачів і їх цифрові аватари зможуть брати участь в різних заходах, спілкуючись, працюючи і граючи.

Якщо вірити технологічним гігантам, майбутнє інтернету - це Метавсесвіт, освоєння якої великі компанії починають вже сьогодні. У жовтні Facebook вирішив перейменувати себе на Meta , щоб відобразити зміну курсу розвитку в бік створення альтернативного простору для користувачів мережі. Microsoft, Дісней, Apple і Nike також вкладають мільярди доларів в проекти пов'язані з розвитком Метавсесвіту. До 2024 року даний ринок, за прогнозами аналітиків, зросте до 800 мільярдів доларів. На сьогодні він оцінювався 500 мільярдів доларів.

Будучи ще в зародковому стані, більш розвинений метавсесвіт міг би стати технологічним стрибком вперед, який можна порівняти з перетворенням Інтернету дев'яностих з простору "тексту і зображення" в місце, де сьогодні ви можете без перерви дивитися серіали , купувати продукти в один клік і працювати з будь-якої точки світу.

Для інвесторів 2022 рік може стати можливістю опинитися в ряду засновників метавсесвіту.

4. Мемкойни

У світі криптовалюта існує більш вузька Категорія звана альткойни, які, при всій невідомості отримують великі гроші від інвесторів. Ці віртуальні токени - це мемкоїни, Категорія дрібних криптовалютних монет, натхненних популярними інтернет-мемами.

В даний час в обігу знаходиться 124 мемкойна, за даними CoinMarkatCap.com. Два мемкойна dogecoin (Doge) і Shiba Inu (Shib) народилися як данина поваги одному і тому ж мему, і залишаються королями в своїй ніші.

І монети Doge і Shib натхненні однією і тією ж породою собак, Сіба-іну, і, за даними CoinMarketCap стали вже досить великими, щоб входити в топ-15 криптовалюта за ринковою капіталізацією.

Оскільки молоді інвестори Gen Z та Millennials, захоплені інвестиційними іграми з низькими ставками та високими доходами, інвестуючи в монети-меми, ринкова капіталізація мемкоїнів, таких як Dogecoin та Shiba Inu, зросла до 23 мільярдів доларів відповідно станом на кінець 2021 року.

Популярність мемкойнів також пояснюється любов'ю знаменитостей до них у соціальних мережах. Генеральний директор Tesla Ілон Маск , репер Снуп Догг, рок-зірка Джин Сіммонс та підприємець Марк Кубан є одними з найвідоміших прихильників мемної валюти, які своєю увагою підвищили як популярність, так і цінність мемкойнів.

Хоча монети-меми сприймалися багатьма як розвага на час локдаунів і пандемії Covid-19, їх неухильно зростаюча популярність вказують на серйозність намірів зайняти своє "своє місце під сонцем". Так, після чергового твіту глави Тесла Ілона Маска про те, що компанія збирається приймати мем койни в якості оплати за свою продукцію, ймовірно їх популярність стане ще вище.

5. Мікро-інвестиційні програми

Цього року відбувся бум мобільних додатків, які дозволяють інвестувати невеликі суми та відкривають новий вимір у глобальному інвестуванні. І хоча платформи для онлайн-торгівлі існують вже досить довгий час, популярність програми для онлайн-трейдингу Robinhood в поєднанні з пандемією Covid-19 по-справжньому дали можливість мільйонам, в основному молодих, трейдерів, заробити.

Популярність додатків з низькими комісіями або взагалі без них серед інвесторів-самоучок привела до появи безлічі нових торгових майданчиків, що створюють екосистему специфічних інвестиційних трендів: торгівлю акціями, мемами, криптовалютами, NFT, DeFi і т. д.

Користувачі завантажують торгові програми завдяки простому інтерфейсу, нульовій комісії, відсутності вимоги до залишків на рахунку та доступу до торгівлі за лічені секунди. Мобільні додатки взяли інструменти для торгівлі у традиційних інститутів і передали їх в руки молодих інвесторів. Це зробило драматичний вплив на зростання криптовалюта як інвестиційного активу.

Криптовалютні біржі та торгові платформи, такі як Binance , Kraken і Coinbase , серед інших, пропонували ПАЙОВЕ володіння надмірно дорогими криптовалютными монетами, такими як біткойн і Ефіріум, підживлюючи тим самим попит на ці та інші віртуальні токени. Привітний дизайн і Гейміфікація повсякденної рутини залучили в бізнес інвестування натовпу новачків, охочих зануритися в чарівний світ торгівлі криптовалютою.

Оскільки криптовалютная екосистема є основою NFT, метавсесвітів і DeFi, Популярність трейдингових додатків зіграла велику роль в швидкому зростанні перерахованих вище інвестиційних напрямків і декількох периферійних цифрових трендів.

Завдяки цим додаткам навіть непотрібні мемкойни отримали своє місце під сонцем, оскільки нові інвестори зі своїми смартфонами, приєдналися до божевільної гонитві за легким заробітком.

Судячи тенденції зростання, ці додатки нікуди не пропадуть в осяжному майбутньому. Якщо навіть нищівна для світової економіки Глобальна пандемія не змогла зупинити їх стрімке зростання, важко уявити, що може перешкодити розвитку руху мікро-інвестування в 2022 році.

Редакція WorldBank зробила висновок на підставі прогнозів аналітиків: 2023 знову буде непростим для інвестування. Але безумовно не безнадійним! Обов'язково варто мати на увазі загальносвітові тренди, не випускати з уваги ситуацію на ринках Сполучених Штатів, Китаю, Росії. Окремо варто стежити за тенденціями в сферах нафти, нерухомості, валюти і золота. Візьміть на замітку найперспективніші акції та облігації, а також інші орієнтири, виділені експертами.